短短一個(gè)星期的時(shí)間，五家大型國(guó)有商業(yè)銀行2010年年報(bào)悉數(shù)出爐，同時(shí)都不出所料紛紛報(bào)喜。五家國(guó)有銀行去年狂賺5392.02億元，相當(dāng)于平均每天凈賺約14.77億元。

　　息差收入占據(jù)大半壁江山

　　5392.02億元！國(guó)有大行的盈利能力依舊驚人，其中工商銀行繼續(xù)領(lǐng)銜"全球最賺錢(qián)"銀行，去年凈賺1660.25億元；其次是建設(shè)銀行，為1348.44億元；中國(guó)銀行則錄得凈利潤(rùn)1044.18億元，這也是該行凈利潤(rùn)首次突破千億元；而剛剛上市的農(nóng)業(yè)銀行凈利潤(rùn)增幅最大，達(dá)46%，實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)948.73億元；交通銀行凈利潤(rùn)增速也近三成。

　　根據(jù)銀監(jiān)會(huì)昨日公布的2010年年報(bào)數(shù)據(jù)顯示，截至去年底，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)實(shí)現(xiàn)稅后利潤(rùn)8991億元，同比上漲34.5%。如此算來(lái)，五大國(guó)有銀行的利潤(rùn)占比約為全部的60%。而五大行利潤(rùn)的增長(zhǎng)點(diǎn)依然得益于利息收益率的上升和中間業(yè)務(wù)的穩(wěn)健增長(zhǎng)。

　　傳統(tǒng)息差收入仍然占據(jù)了銀行收入的大半壁江山，如農(nóng)業(yè)銀行全年實(shí)現(xiàn)利息凈收入2421.52億元，占據(jù)了該行全年?duì)I業(yè)收入的83.4%；工商銀行的利息凈收入也占到了營(yíng)業(yè)收入的近80%；其余3家銀行的占比也都在70%以上。

　　除了傳統(tǒng)的凈息差收入外，中間業(yè)務(wù)依然是商業(yè)銀行的重要收入來(lái)源，而且地位日漸提升。據(jù)銀監(jiān)會(huì)統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，目前大型商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)收入占比基本達(dá)到20%。其中，一直飽受爭(zhēng)議的手續(xù)費(fèi)及傭金收入貢獻(xiàn)最大，五大行去年全年實(shí)現(xiàn)手續(xù)費(fèi)及傭金收入共計(jì)2540.09億元。

　　雖然中間業(yè)務(wù)收入的增速大幅提高，但是大型銀行靠息差吃飯的傳統(tǒng)盈利模式依舊引來(lái)了不少業(yè)內(nèi)人士的擔(dān)憂(yōu)。"現(xiàn)在監(jiān)管部門(mén)加快了利率市場(chǎng)化進(jìn)程，這就要求商業(yè)銀行傳統(tǒng)粗放的盈利模式亟須改變。"相關(guān)業(yè)內(nèi)人士表示。

　　同時(shí)，在昨日舉行的農(nóng)業(yè)銀行業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上，該行行長(zhǎng)張?jiān)票硎�，目前宏觀(guān)調(diào)控趨緊，監(jiān)管要求提升，銀行業(yè)進(jìn)入新一輪調(diào)整期，亟須轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)結(jié)構(gòu)。不僅如此，轉(zhuǎn)變盈利增長(zhǎng)模式也成為各家銀行的首要目標(biāo)。交通銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，今年要從資本消耗向資本集約型發(fā)展轉(zhuǎn)變，加快零售業(yè)務(wù)和資金業(yè)務(wù)發(fā)展。其他3家大行的高管也屢屢提及，要加快盈利模式的轉(zhuǎn)變。

　　貸存比普遍回升風(fēng)險(xiǎn)猶存

　　在經(jīng)歷了近兩年的貸款擴(kuò)張后，商業(yè)銀行資本消耗過(guò)快，貸存比大幅上升，如此前的中國(guó)銀行，2008年的貸存比為61.3%，2009年大幅攀升至70.3%，2010年稍微回落0.1個(gè)百分點(diǎn)至70.2%。

　　但是記者注意到，其他4家國(guó)有銀行的貸存比都呈現(xiàn)小幅上升趨勢(shì)，建設(shè)銀行、工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行分別回升2.23%、2.5%、0.58%至62.47%、62%以及55.77%。不過(guò)，幾家銀行的貸存比率離銀監(jiān)會(huì)75%的監(jiān)管紅線(xiàn)仍有一定距離。相關(guān)銀行業(yè)分析人士表示，監(jiān)管層可能馬上就要啟動(dòng)貸存比日均監(jiān)管來(lái)控制貸款增速，今年全年新增貸款規(guī)模預(yù)計(jì)將控制在7.5萬(wàn)億元之內(nèi)。

　　正因?yàn)樾略鲑J款增速備受關(guān)注，在上述5家銀行的業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上，相關(guān)銀行高管紛紛提出了今年的新增貸款目標(biāo)。工商銀行董事長(zhǎng)姜建清在業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì)上表示，今年工商銀行人民幣貸款目標(biāo)8200億-8800億元，增幅13.2%-14.2%，而去年全年的貸款增速是16.9%。建設(shè)銀行初步確定的信貸計(jì)劃為7000億-7500億元。

　　中國(guó)銀行年報(bào)顯示， 2010年新增貸款7502.63億元，增幅為15.28%，較上年的48.97%大幅回落。中國(guó)銀行相關(guān)負(fù)責(zé)人表示，預(yù)計(jì)2011年該行信貸增速將低于2010年，但仍會(huì)保持兩位數(shù)增長(zhǎng)。與此同時(shí)，加大對(duì)中小型企業(yè)的信貸支持力度。同樣，交通銀行未透露今年新增貸款的具體數(shù)額，但該行副行長(zhǎng)錢(qián)文揮表示，今年交通銀行境內(nèi)行人民幣貸款增速將低于去年。

　　值得注意的是，銀監(jiān)會(huì)日前發(fā)布的年報(bào)中再次提出防范房地產(chǎn)貸款風(fēng)險(xiǎn)，在業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上，各家銀行也都坦言，將繼續(xù)控制對(duì)房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸的比重，對(duì)于保障性住房的信貸將會(huì)增加。

　　資本充足率仍堪憂(yōu)

　　雖然五大國(guó)有銀行2010年凈利潤(rùn)占據(jù)了整個(gè)銀行業(yè)的近六成，但其資本金情況明顯堪憂(yōu)。據(jù)了解，目前銀監(jiān)會(huì)對(duì)系統(tǒng)性重要銀行的資本充足率和核心資本充足率的要求分別為11.5%、8.5%。根據(jù)5家國(guó)有銀行年報(bào)中公布的數(shù)據(jù)顯示，雖然全數(shù)滿(mǎn)足了監(jiān)管要求，但是記者注意到身為最"賺錢(qián)"的上市銀行--工商銀行的資本充足率為12.27%，較上年末的12.36%降低了0.09個(gè)百分點(diǎn)。

　　同時(shí)，其他幾家國(guó)有銀行則紛紛通過(guò)上市、發(fā)行可轉(zhuǎn)債、A+H股配股融資補(bǔ)充資本。在2010年共計(jì)再融資逾1600億元的中國(guó)銀行和建設(shè)銀行，其資本金水平較為充足。截至2010年末，中國(guó)銀行資本充足率達(dá)到12.58%，核心資本充足率達(dá)到10.09%；建設(shè)銀行的資本充足率為12.68%，核心資本充足率在10.4%。

　　充足的資金支持也讓兩大銀行做出了不再進(jìn)行股權(quán)再融資的承諾。中國(guó)銀行高管在新聞發(fā)布會(huì)上承諾，在2012年年底前將不再進(jìn)行股權(quán)融資，但考慮以次級(jí)債形式補(bǔ)充附屬資本。建設(shè)銀行行長(zhǎng)張建國(guó)也表示，今年肯定沒(méi)有再融資計(jì)劃，他還做出了希望未來(lái)三年不再融資的表態(tài)。

• ·2011-2015年中國(guó)期貨行業(yè)深度咨詢(xún)及前景發(fā)展預(yù)測(cè)報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)個(gè)人理財(cái)產(chǎn)品市場(chǎng)投資分析與前景發(fā)展研究報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資行業(yè)盈利預(yù)測(cè)及前景發(fā)展研究報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資行業(yè)全面分析及投資發(fā)展預(yù)測(cè)報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)風(fēng)險(xiǎn)投資行業(yè)分析及深度咨詢(xún)報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)及香港財(cái)經(jīng)公關(guān)行業(yè)投資策略分析及競(jìng)爭(zhēng)戰(zhàn)略研究報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)財(cái)經(jīng)公關(guān)行業(yè)市場(chǎng)全景調(diào)研及投資評(píng)估深度研究報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)擔(dān)保行業(yè)全面分析調(diào)研及投資前景預(yù)測(cè)報(bào)告
• ·2011-2012年信托投資行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局與投資戰(zhàn)略研究報(bào)告
• ·2011-2015年中國(guó)醫(yī)療保險(xiǎn)業(yè)價(jià)值評(píng)估分析及投資前景預(yù)測(cè)報(bào)告

• · 央行：2011年2月份金融市場(chǎng)運(yùn)行情況 債券發(fā)行比重下降
• · 上海團(tuán)險(xiǎn)經(jīng)營(yíng)轉(zhuǎn)風(fēng)向標(biāo)及效益型發(fā)展情況分析
• · 小額貸款公司定性模糊造成發(fā)展困境及規(guī)章完善情況分析
• · 2011年中小券商打新積極及詳細(xì)情況報(bào)告分析
• · 茅于軾表示開(kāi)放金融業(yè)讓民資進(jìn)入投資金融業(yè)詳情分析
• · 2011年信貸需求旺盛任務(wù)艱巨及詳情分析

• · 2011年央行存款準(zhǔn)備金率上調(diào)影響工程機(jī)械銷(xiāo)售情況
• · [中研普華]2011年2月份上海各項(xiàng)存貸款增幅情況對(duì)比
• · 國(guó)投瑞銀對(duì)周期行業(yè)投資前景分析
• · 2011年遼陽(yáng)投資造林預(yù)測(cè)情況調(diào)查分析
• · 13家基金公司接力調(diào)整雙匯估值情況分析報(bào)告
• · 中國(guó)工商行長(zhǎng)楊凱生及中小企業(yè)信貸詳細(xì)報(bào)告

• ·2009年1-7月福建國(guó)民經(jīng)濟(jì)主要指標(biāo)
• ·2009年1-6月福建國(guó)民經(jīng)濟(jì)主要指標(biāo)
• ·2009年1-5月福建國(guó)民經(jīng)濟(jì)主要指標(biāo)
• ·2009年1-4月福建國(guó)民經(jīng)濟(jì)主要指標(biāo)
• ·2009年1-3月福建國(guó)民經(jīng)濟(jì)主要指標(biāo)
• ·2009年1-2月福建國(guó)民經(jīng)濟(jì)主要指標(biāo)