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2011年我國(guó)啤酒業(yè)競(jìng)爭(zhēng)調(diào)查情況分析
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http://www.mamogu.com 發(fā)稿日期:2011-6-20
- 【搜索關(guān)鍵詞】:啤酒研究報(bào)告 投資策略 啤酒市場(chǎng)分析 發(fā)展前景 競(jìng)爭(zhēng)調(diào)研 趨勢(shì)預(yù)測(cè)
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2011-2012年中國(guó)花生油行業(yè)市場(chǎng)發(fā)展分析及投資前 花生油是中國(guó)花生利用的主要途徑,我國(guó)花生油年產(chǎn)量200萬(wàn)噸以上,在食用植物油中僅次于菜籽油和2011-2015年中國(guó)復(fù)合高味醬行業(yè)投資盈利分析及發(fā) 【出版日期】 2011年6月 【報(bào)告頁(yè)碼】 350頁(yè) 【圖表數(shù)量】 150個(gè)2011-2015年中國(guó)調(diào)味品醬油行業(yè)投資盈利分析及發(fā) 【出版日期】 2011年6月 【報(bào)告頁(yè)碼】 350頁(yè) 【圖表數(shù)量】 150個(gè)2011-2015年中國(guó)大豆低寡糖行業(yè)投資盈利分析及發(fā) 【出版日期】 2011年6月 【報(bào)告頁(yè)碼】 350頁(yè) 【圖表數(shù)量】 150個(gè)
根據(jù)蘇賽特商業(yè)數(shù)據(jù)的統(tǒng)計(jì),截至2010年末,中國(guó)有獨(dú)立的啤酒公司約200家,和鼎盛時(shí)期的800家相距甚遠(yuǎn)。從目前啤酒行業(yè)發(fā)展來(lái)看,啤酒行業(yè)大并購(gòu)時(shí)代已經(jīng)過(guò)去,啤酒行業(yè)擴(kuò)張步伐明顯減速,各大企業(yè)的擴(kuò)張戰(zhàn)略有所放緩,并購(gòu)頻率降低,寡頭競(jìng)爭(zhēng)格局已經(jīng)形成,幾大寡頭先后建立了自己的版圖,在中國(guó)啤酒市場(chǎng)上,幾乎已經(jīng)找不到未被幾大巨頭介入的市場(chǎng)。同時(shí),未被收購(gòu)的地方企業(yè)也逐漸建立了自己的區(qū)域優(yōu)勢(shì)來(lái)對(duì)抗被收購(gòu)。
未來(lái),啤酒行業(yè)發(fā)展將由并購(gòu)戰(zhàn)逐漸轉(zhuǎn)向貼身肉搏戰(zhàn),擴(kuò)展模式也將越來(lái)越多樣化,充分運(yùn)用新建工廠(chǎng)、搬遷擴(kuò)建、兼并重組、股權(quán)托管、持股參股等多種資本運(yùn)營(yíng)模式。
實(shí)際上,經(jīng)歷過(guò)大量并購(gòu)之后,中國(guó)啤酒企業(yè)數(shù)量快速減少,寡頭優(yōu)勢(shì)明顯,總體上也使得國(guó)內(nèi)啤酒行業(yè)格局與“美國(guó)模式”越來(lái)越相近。
所謂“美國(guó)模式”,是指有限的幾個(gè)品牌占據(jù)全國(guó)絕大部分市場(chǎng)的模式,與之對(duì)應(yīng)的是“德國(guó)模式”,即眾多中小品牌分而治之,地方釀酒廠(chǎng)和家族經(jīng)營(yíng)啤酒廠(chǎng)最富有德國(guó)特色。
據(jù)悉,啤酒企業(yè)采用自建的方式要比收購(gòu)的方式便宜得多,當(dāng)前自建噸產(chǎn)能的價(jià)格不過(guò)2000元左右,但收購(gòu)的噸酒單價(jià)可能要高出近一倍,比如前期青島啤酒收購(gòu)山東銀麥啤酒噸酒單價(jià)就達(dá)到了3400元。不過(guò),新建產(chǎn)能會(huì)增加當(dāng)?shù)仄【剖袌?chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)壓力,而并購(gòu)競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的方式不僅有利于減少競(jìng)爭(zhēng),還可以延續(xù)已經(jīng)站穩(wěn)陣腳的品牌,對(duì)區(qū)域市場(chǎng)的布局也更為游刃有余。
據(jù)了解,巨頭在剛開(kāi)始全國(guó)布局的時(shí)候即以在各地設(shè)立生產(chǎn)基地和分公司等自建廠(chǎng)的形式擴(kuò)張,但是因?yàn)樽越◤S(chǎng)的擴(kuò)張效率比較緩慢,隨著品牌在各地的進(jìn)一步建設(shè),巨頭進(jìn)入瘋狂的并購(gòu)擴(kuò)張階段,因?yàn)椴①?gòu)方式減去了自建的滯后及繁冗手續(xù)。目前,企業(yè)又回歸到自建廠(chǎng)階段,其實(shí)也是行業(yè)發(fā)展的必然階段。但是此番自建廠(chǎng)已經(jīng)完全不同于擴(kuò)張之初的情況。
對(duì)此,,啤酒行業(yè)的發(fā)展出現(xiàn)一個(gè)新的態(tài)勢(shì),即巨頭們以自建廠(chǎng)為主的擴(kuò)張方式取代了并購(gòu)中小企業(yè)的擴(kuò)張方式。對(duì)于轉(zhuǎn)變?cè)颍治龇Q(chēng),首先,能并購(gòu)的優(yōu)質(zhì)企業(yè)越來(lái)越少,并購(gòu)難度增大;再者,由于地價(jià)上漲,有的企業(yè)將地皮當(dāng)成奇貨,待高價(jià)而沽,產(chǎn)生了買(mǎi)不了企業(yè)就買(mǎi)地的想法;加上在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)與勞動(dòng)法面前,如何安置并購(gòu)的中小企業(yè)的原職工成為難題。出于這些原因,巨頭們開(kāi)始以自建廠(chǎng)的形式進(jìn)行新一輪的競(jìng)爭(zhēng)。
未來(lái),建新廠(chǎng)將成為寡頭進(jìn)攻其他寡頭優(yōu)勢(shì)市場(chǎng)的主要手段,而寡頭與寡頭之間在國(guó)內(nèi)各個(gè)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng),則將進(jìn)一步壓縮區(qū)域品牌的生存空間。
未來(lái)并購(gòu)速度放緩
伴隨著近幾年啤酒業(yè)并購(gòu)事件的頻發(fā),各大龍頭企業(yè)跑馬圈地的擴(kuò)張也基本進(jìn)入收尾階段,國(guó)內(nèi)啤酒市場(chǎng)已基本形成以雪花、青啤、燕京、百威英博、珠江啤酒、嘉士伯(重啤)在內(nèi)的幾大啤酒集團(tuán),他們共同占據(jù)了中國(guó)啤酒總產(chǎn)量的近70%,三得利和喜力系占據(jù)了產(chǎn)銷(xiāo)量的11%左右,其余大都是收入規(guī)模不足5個(gè)億的小型啤酒公司。
顯而易見(jiàn),并購(gòu)除了擴(kuò)張產(chǎn)能之外,最主要的目的還在于市場(chǎng)的爭(zhēng)奪和整合。由于運(yùn)輸半徑局限以及消費(fèi)習(xí)慣等因素的存在,啤酒各區(qū)域市場(chǎng)此前基本都被各地方啤酒企業(yè)占據(jù),由此也產(chǎn)生了大量的地方性品牌,伴隨著競(jìng)爭(zhēng)的日趨激烈,各大啤酒龍頭企業(yè)則開(kāi)始主動(dòng)出擊,在全國(guó)大肆擴(kuò)張,而擴(kuò)張所能采取的方式無(wú)非就包括自建工廠(chǎng)、搬遷擴(kuò)建、兼并重組、股權(quán)托管、持股參股等方式,這其中,并購(gòu)成為最高效也因此成為啤酒業(yè)最常采用的方式。
并購(gòu)時(shí)代對(duì)啤酒行業(yè)的影響既有好的一面又有不利的一面!皬恼嬷v,并購(gòu)時(shí)代結(jié)束了山頭割據(jù)的草莽時(shí)代,促使行業(yè)走向規(guī)范。與此同時(shí)也在行業(yè)內(nèi)形成了諸如雪花、青島、燕京這樣的全國(guó)性集團(tuán)和品牌,有效地阻止了可能形成的‘外資壟斷’,并且把國(guó)內(nèi)競(jìng)爭(zhēng)逐漸‘集團(tuán)化’,為中國(guó)啤酒企業(yè)走向世界打下了堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)。此外,通過(guò)多年的并購(gòu)、競(jìng)爭(zhēng),中國(guó)啤酒企業(yè)無(wú)論是生產(chǎn)工藝還是市場(chǎng)經(jīng)營(yíng)上,都縮小了與國(guó)際品牌的差距!
并購(gòu)時(shí)代的負(fù)面影響主要集中在以下幾點(diǎn):地方企業(yè)的被收購(gòu)和破產(chǎn)、啤酒寡頭的出現(xiàn),導(dǎo)致啤酒價(jià)格上漲,中國(guó)人“廉價(jià)喝啤酒”的時(shí)代可能將結(jié)束;由于大企業(yè)的收購(gòu)多限于股權(quán)層面,地方企業(yè)原有的惡性競(jìng)爭(zhēng)沒(méi)有得到根治,行業(yè)亂象仍普遍存在;中國(guó)啤酒企業(yè)雖然整體上經(jīng)受住了外資的進(jìn)攻考驗(yàn),但更多的是行政方面的優(yōu)勢(shì),真正經(jīng)營(yíng)市場(chǎng)的能力并沒(méi)有得到很好的提升,還不具備與外資大集團(tuán)在中國(guó)市場(chǎng)甚至世界舞臺(tái)上扳手腕的能力;國(guó)內(nèi)的并購(gòu)時(shí)代沒(méi)有很好地促進(jìn)中國(guó)啤酒企業(yè)的國(guó)際化。
“大魚(yú)”吃“大魚(yú)”凸顯
有數(shù)據(jù)顯示,華潤(rùn)雪花、青島啤酒、百威英博和燕京啤酒4家啤酒巨頭,共占據(jù)了58%的市場(chǎng)份額,并攫取了72.5%的行業(yè)利潤(rùn),品牌集中度越來(lái)越高,更多的中小企業(yè)在巨頭的擴(kuò)張中不是被并購(gòu)納入巨頭旗下,就是生存空間被無(wú)限擠壓,存活堪憂(yōu)。
今年以來(lái),巨頭的收購(gòu)目標(biāo)已經(jīng)開(kāi)始轉(zhuǎn)向了大型企業(yè)。今年年初,國(guó)際啤酒巨頭百威英博啤酒集團(tuán)宣布同大連大雪集團(tuán)和麒麟(中國(guó))投資有限公司達(dá)成協(xié)議,全資收購(gòu)大連大雪啤酒有限公司100%股權(quán)。作為遼寧第三大啤酒企業(yè),大雪啤酒在遼寧省的市場(chǎng)份額為8%,2010年全年銷(xiāo)量接近20萬(wàn)千升。至此,憑借其早先擁有的哈爾濱啤酒以及新納入旗下的大雪啤酒,百威英博勢(shì)必將拓寬其在中國(guó)東北部整體市場(chǎng)的戰(zhàn)略布局。
今年3月,金威啤酒二股東喜力亞太釀酒(中國(guó))意外出售其所持金威啤酒21.37%的股權(quán),華潤(rùn)雪花母公司華潤(rùn)創(chuàng)業(yè)第一時(shí)間對(duì)外宣布將大手筆接收該部分股權(quán),一躍成為金威啤酒的二股東。當(dāng)時(shí)即有業(yè)內(nèi)人士分析稱(chēng),由于可并購(gòu)的資源越來(lái)越少,可收購(gòu)的“小魚(yú)”和“中魚(yú)”幾乎沒(méi)有,為了擴(kuò)大市場(chǎng)份額,開(kāi)始進(jìn)入吃“大魚(yú)”的階段。
事實(shí)上,啤酒業(yè)的并購(gòu)事件在近幾年屢屢發(fā)生,且共同的特點(diǎn)都是全國(guó)性企業(yè)收購(gòu)區(qū)域性品牌。剛剛過(guò)去的2010年,啤酒行業(yè)便連續(xù)發(fā)生了青啤收購(gòu)濟(jì)南啤酒、銀麥啤酒,燕京啤酒收購(gòu)河南月山啤酒,華潤(rùn)雪花收購(gòu)河南悅?cè)【、西湖啤酒,嘉士伯收?gòu)重慶啤酒等等,涉及銷(xiāo)量超過(guò)300萬(wàn)噸,相當(dāng)于目前國(guó)內(nèi)全部銷(xiāo)量的大約7%,成為近年來(lái)整合力度最大的一年。
根據(jù)中華全國(guó)商業(yè)信息中心與蘇賽特商業(yè)數(shù)據(jù)有限公司早前發(fā)布的調(diào)查報(bào)告,過(guò)去的10年里,國(guó)內(nèi)啤酒市場(chǎng)的收購(gòu)事件超過(guò)80起,涉及金額逾400億元,四巨頭占全國(guó)近六成份額。 - ■ 與【2011年我國(guó)啤酒業(yè)競(jìng)爭(zhēng)調(diào)查情況分析】相關(guān)研究報(bào)告
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