財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)是指投保人根據(jù)合同約定，向保險(xiǎn)人交付保險(xiǎn)費(fèi)，保險(xiǎn)人按保險(xiǎn)合同的約定對(duì)所承保的財(cái)產(chǎn)及其有關(guān)利益因自然災(zāi)害或意外事故造成的損失承擔(dān)賠償責(zé)任的保險(xiǎn)。

財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)現(xiàn)狀分析

根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，幾大頭部財(cái)險(xiǎn)公司的保費(fèi)收入平均增長(zhǎng)率約為8%。然而，在凈利潤(rùn)上，這些企業(yè)的表現(xiàn)呈現(xiàn)出不同程度的虧損與盈利。

保險(xiǎn)服務(wù)收入增加，凈利潤(rùn)卻出現(xiàn)下降，很有可能意味著“開支”也在提升。而險(xiǎn)企普遍表示，受大災(zāi)及疫情后出險(xiǎn)率回歸常態(tài)等因素影響，2023年，上市險(xiǎn)企賠付支出、綜合成本率普遍走高。

此外，作為財(cái)險(xiǎn)業(yè)的基本盤，自2023年以來，財(cái)險(xiǎn)業(yè)在車險(xiǎn)方面也迎來“滑鐵盧”，各大頭部險(xiǎn)企普遍存在盈利下滑情況。

據(jù)國(guó)家金融監(jiān)管總局披露的數(shù)據(jù)，按可比口徑，一季度財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司實(shí)現(xiàn)原保費(fèi)收入同比增長(zhǎng)5.1%。另據(jù)一季度償付能力報(bào)告數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，85家財(cái)險(xiǎn)公司一季度合計(jì)實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn)同比下降9.28%。其中，53家盈利、32家虧損。

盡管盈利者超六成，但強(qiáng)者恒強(qiáng)、馬太效應(yīng)仍在加劇。財(cái)險(xiǎn)“老三家”人保財(cái)險(xiǎn)、平安產(chǎn)險(xiǎn)和太保產(chǎn)險(xiǎn)一季度合計(jì)凈利潤(rùn)占到行業(yè)的85.4%。綜合成本率上亦呈現(xiàn)分化格局，多達(dá)49家險(xiǎn)企一季度綜合成本率超100%，且多為中小主體。

據(jù)中研普華產(chǎn)業(yè)院研究報(bào)告《2024-2028年中國(guó)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)深度調(diào)研與發(fā)展趨勢(shì)報(bào)告》分析

2024年一季度，7家頭部財(cái)險(xiǎn)公司有5家凈利潤(rùn)過億，分別為人保財(cái)險(xiǎn)(73.51億元)、平安產(chǎn)險(xiǎn)(38.14億元)、太保產(chǎn)險(xiǎn)(19.33億元)、國(guó)壽財(cái)險(xiǎn)(8.50億元)、陽光產(chǎn)險(xiǎn)(1.40億元)，另外2家中華聯(lián)合財(cái)險(xiǎn)和大地財(cái)險(xiǎn)的凈利潤(rùn)分別為0.18億元、-0.27億元。

7家財(cái)險(xiǎn)公司中，人保財(cái)險(xiǎn)、國(guó)壽財(cái)險(xiǎn)、中華聯(lián)合財(cái)險(xiǎn)、大地財(cái)險(xiǎn)、陽光產(chǎn)險(xiǎn)5家險(xiǎn)企的凈利潤(rùn)出現(xiàn)同比下滑，而這其中除大地財(cái)險(xiǎn)保費(fèi)收入略有下滑外，其余4家均呈現(xiàn)“增收不增利”態(tài)勢(shì)。

財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)前景趨勢(shì)分析

同時(shí)，一季度，財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司資金運(yùn)用余額較去年同期上升3.92%。其中，債券配置余額較去年同期上升14.81%，股票和證券投資基金余額較去年同期上漲5.2%，銀行存款較去年同期下降12.79%。

由此可見，無論人身險(xiǎn)公司還是財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司，在大類資產(chǎn)配置中，債券的漲幅都位居首位。魯曉岳表示，在保險(xiǎn)行業(yè)回歸保障本源的背景下，堅(jiān)持基于負(fù)債特性進(jìn)行大類資產(chǎn)配置，堅(jiān)持在戰(zhàn)略資產(chǎn)配置的引領(lǐng)下積極配置長(zhǎng)期固收資產(chǎn)，延展資產(chǎn)久期的保險(xiǎn)公司，在今后的經(jīng)營(yíng)中將逐漸顯露出優(yōu)勢(shì)。

對(duì)下一步險(xiǎn)資權(quán)益資產(chǎn)的配置策略，前述人身險(xiǎn)公司投資負(fù)責(zé)人認(rèn)為，在以債券配置夯實(shí)投資收益底座的同時(shí)，險(xiǎn)資還必須提升整體投資收益率，隨著權(quán)益市場(chǎng)的回暖向好，險(xiǎn)資的股票和證券投資基金配置力度也可能進(jìn)一步增加，而這也是險(xiǎn)資增厚整體投資收益的必然途徑之一。

隨著市場(chǎng)規(guī)模的擴(kuò)大和競(jìng)爭(zhēng)的加劇，保險(xiǎn)公司需要不斷提高服務(wù)質(zhì)量以吸引和留住客戶。未來，保險(xiǎn)公司將更加注重客戶體驗(yàn)和服務(wù)質(zhì)量，通過提供更加個(gè)性化的保險(xiǎn)產(chǎn)品和服務(wù)、提高理賠效率、加強(qiáng)客戶溝通等方式來增強(qiáng)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

未來，欲知更多關(guān)于財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)行業(yè)的市場(chǎng)數(shù)據(jù)及未來投資前景規(guī)劃，可以點(diǎn)擊查看中研普華產(chǎn)業(yè)院研究報(bào)告《2024-2028年中國(guó)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)深度調(diào)研與發(fā)展趨勢(shì)報(bào)告》。